Aun recuerdo aquel 12 de octubre cuando una ni\u00f1a muy ingenua se me atrevi\u00f3 a refutar y a decir que si no lleve econom\u00eda en la escuela.<\/p>\n
https:\/\/www.lastdragon.net\/?p=182<\/a> y https:\/\/www.lastdragon.net\/?p=182#comment-13376<\/a><\/p>\n Esa ni\u00f1a ingenua, cuando mucho ahora ser\u00eda si bien va reci\u00e9n egresada o tal vez aun continua como estudiante, pues esa ni\u00f1a me quer\u00eda dar explicaciones de econom\u00eda, bueno ahora que USA a aplicado el FOBAPROA Gringo, el rescate a la aseguradora AIG.<\/p>\n Ahora les dejo aqu\u00ed un art\u00edculo s\u00faper interesante, espero que aquella ni\u00f1a lo lea y aprenda algo de lo que es la realidad de la econom\u00eda.<\/p>\n Los primeros 10 puntos son:<\/p>\n 1. 2001. Explosi\u00f3n de la burbuja Internet.<\/p>\n 2. La Reserva Federal de Estados Unidos baja en dos a\u00f1os el precio del dinero del 6.5 % al 1 %.<\/p>\n 3. Esto dopa un mercado que empezaba a despegar: el mercado inmobiliario.<\/p>\n 4. En 10 a\u00f1os, el precio real de las viviendas se multiplica por dos en Estados Unidos.<\/p>\n 5. Durante a\u00f1os, los tipos de inter\u00e9s vigentes en los mercados financieros internacionales han sido excepcionalmente bajos.<\/p>\n 6. Esto ha hecho que los Bancos hayan visto que el negocio se les hac\u00eda m\u00e1s peque\u00f1o:<\/p>\n Daban pr\u00e9stamos a un bajo inter\u00e9s <\/p>\n Pagaban algo por los dep\u00f3sitos de los clientes (cero si el dep\u00f3sito est\u00e1 en cuenta corriente y, si adem\u00e1s, cobran Comisi\u00f3n de Mantenimiento, pagaban \u201cmenos algo\u201d) <\/p>\n Pero, con todo, el Margen de Intermediaci\u00f3n (\u201ca\u201d menos \u201cb\u201d) decrec\u00eda Dar pr\u00e9stamos m\u00e1s arriesgados, por los que podr\u00edan cobrar m\u00e1s intereses <\/p>\n Compensar el bajo Margen aumentando el n\u00famero de operaciones (1000 x poco es m\u00e1s que 100 x poco) A) Ofrecer hipotecas a un tipo de clientes, los \u201cninja\u201d (no income, no job, no assets; o sea, personas sin ingresos fijos, sin empleo fijo, sin propiedades) <\/p>\n B) Cobrarles m\u00e1s intereses, porque hab\u00eda m\u00e1s riesgo <\/p>\n C) Aprovechar el boom inmobiliario. <\/p>\n D) Adem\u00e1s, llenos de entusiasmo, decidieron conceder cr\u00e9ditos hipotecarios por un valor superior al valor de la casa que compraba el ninja, porque, con el citado boom inmobiliario, esa casa, en pocos meses, valdr\u00eda m\u00e1s que la cantidad dada en pr\u00e9stamo. <\/p>\n E) A este tipo de hipotecas, les llamaron \u201chipotecas subprime\u201d<\/p>\n I. Se llaman \u201chipotecas prime\u201d las que tienen poco riesgo de impago. En una escala de clasificaci\u00f3n entre 300 y 850 puntos, las hipotecas prime est\u00e1n valoradas entre 850 puntos las mejores y 620 las menos buenas.<\/p>\n II. Se llaman \u201chipotecas subprime\u201d las que tienen m\u00e1s riesgo de impago y est\u00e1n valoradas entre 620 las menos buenas y 300, las malas. <\/p>\n F) Adem\u00e1s, como la econom\u00eda americana iba muy bien, el deudor hoy insolvente podr\u00eda encontrar trabajo y pagar la deuda sin problemas. <\/p>\n G) Este planteamiento fue bien durante algunos a\u00f1os. En esos a\u00f1os, los ninja iban pagando los plazos de la hipoteca y, adem\u00e1s, como les hab\u00edan dado m\u00e1s dinero del que val\u00eda su casa, se hab\u00edan comprado un coche, hab\u00edan hecho reformas en la casa y se hab\u00edan ido de vacaciones con la familia. Todo ello, seguramente, a plazos, con el dinero de m\u00e1s que hab\u00edan cobrado y, en alg\u00fan caso, con lo que les pagaban en alg\u00fan empleo o chapuza que hab\u00edan conseguido. 10. En cuanto a lo segundo (aumento del n\u00famero de operaciones): <\/p>\n Como los Bancos iban dando muchos pr\u00e9stamos hipotecarios, se les acababa el dinero. La soluci\u00f3n fue muy f\u00e1cil: acudir a Bancos extranjeros para que les prestasen dinero, porque para algo est\u00e1 la globalizaci\u00f3n. Con ello, el dinero que yo, hoy por la ma\u00f1ana, he ingresado en la Oficina Central de la Caja de Ahorros de San Quirico de Safaja puede estar esa misma tarde en Illinois, porque all\u00ed hay un Banco al que mi Caja de Ahorros le ha prestado mi dinero para que se lo preste a un ninja. Por supuesto, el de Illinois no sabe que el dinero le llega desde mi pueblo, y yo no s\u00e9 que mi dinero, depositado en una entidad seria como es mi Caja de Ahorros, empieza a estar en un cierto riesgo. Tampoco lo sabe el Director de la Oficina de mi Caja, que sabe -y presume- de que trabaja en una Instituci\u00f3n seria. Tampoco lo sabe el Presidente de la Caja de Ahorros, que s\u00f3lo sabe que tiene invertida una parte del dinero de sus inversores en un Banco importante de Estados Unidos. <\/p>\n El art\u00edculo completo esta en:<\/p>\n
\n7. A alguien, entonces, en Am\u00e9rica, se le ocurri\u00f3 que los Bancos ten\u00edan que hacer dos cosas: <\/p>\n
\n8. En cuanto a lo primero (cr\u00e9ditos m\u00e1s arriesgados), decidieron: <\/p>\n
\n9. Comentario: creo que, hasta aqu\u00ed, todo est\u00e1 muy claro y tambi\u00e9n est\u00e1 claro que cualquier persona con sentido com\u00fan, aunque no sea un especialista financiero, puede pensar que, si algo falla, el batacazo puede ser importante.<\/p>\n